从货币起源及发展看货币属性的演化
金融学 陈俊祎

摘  要：从货币起源和发展的角度，分析商品交换、原始货币、金属货币、金本位制货币、纸币本位制货币的发展逻辑和各自优势与不足，得到货币属性的演化进程，说明货币发展经历了交换性质、借贷性质、信用性质。在当前的经济环境中，说明货币供给的途径的依据以及银行体系的货币创造，列示通货膨胀的危害以及常用的货币政策。
关键词：货币起源 借贷 信用 货币政策

货币的发展，也是人类信用的发展史。总的来说,只有在信任的基础上才能完成交易,而信任的建立需要通过下面三个渠道其中之一：1、地缘、血缘关系纽带,氏族内的成员具有相似的思维和行为方式,失信的动机容易被察觉;2、提供担保或质押,明确失信成本;3、管理者的权利背书。
一、商品交换
在古老的原始社会，人们生活在以血缘关系为基础的氏族组织里，生产资料和劳动产品由整个氏族共同占有和分享。生产资料和劳动产品占有和分享的比例往往由氏族首领确定，当大部分氏族成员不能满足现有的分配比例时，或者氏族首领需要作出比例改变的决定、或者氏族成员将推举新的首领。
随着社会生产力的发展，到原始社会末期逐渐出现了剩余品，于是就有了氏族或个人之间对剩余品的交换。通过商品交换，交换双方不改变自己原有商品消费量（神域拍的交换）的基础上新增另一种商品的消费量，提升各自的效用。能提升效用是商品交换的重要目的。
随着社会分工的进一步发展，商品交换发生的越来越频繁、交换的数量也越来越多，且信用风险也逐渐提高。在实际交换中，交换的双方商品可能是粮食和猎物，也可能是斧子、陶器、木材等。由于信用风险的存在，如违背口头承诺、带货到交易地无法达成交易条件、被抢夺等，由此带来的时间成本、运输成本、商品损失等使效用大大降低。单纯商品交换受到了限制。
二、原始货币及其借贷性质
由于商品交换的限制条件，随着商品交换的逐步发展，原始货币的诞生解决了很多问题。在每次商品交换的时候，双方沟通好交换的数量，并将数量用类似“记账单”的形式区分债权人和债务人记录起来（债权人由先给货的人担任、债务人由后付货的人担任）。如果A粮食和B布进行交换，在交易时B已经给了A布，记录的内容就是A需要给B粮食。这种“记账单”在原始社会可对贝壳、石板、树枝等担任，这也就是货币的原始形态。
债务人有可能会产生违约事件，因此将这种记账单用双方都认可的第三方（管理者）进行信用背书是非常有必要的。于是原始货币经历的二次发展，如果A用粮食和B交换布，A先找到管理者，将自己的粮食交给管理者换来与粮食挂钩的货币（如1块贝壳表示1担粮食，因为粮食的价值被大家认可，因此选择货币挂钩粮食），这里就形成管理者的债务，A的债权。这种原始货币在交换中，在管理者信用的背书下逐渐具备了一般等价物的特征而被用于支付。
在人类历史上，原始货币本身是贝壳、石板、树枝等，它们以及原始货币所承载的牲畜、粮食、布匹、木头、生产工具等都或多或少都存在着难以继续发展的一些缺点：1、体积和重量较大，携带不便；2、大小不同，数量不能统一，难以控制；3、质地不均匀，难以分割；4、容易腐烂或维护成本过高，不易储存等。管理者无法长期使用原始货币的运营模式。
三、金属货币及其商品性质
在人们意识到这些问题期间，金属货币逐渐走进了人们的视野。战国时期，黄金仅在上层社会流通，大多是被用来当做装饰品，随着流转，人们逐渐发现其作为一般等价物的优点：1、金属本质是一种商品，其稀有性决定了它的价值；2、质地均匀，价值比较稳定；3、易于分割，方便保存和携带。基于此，金币、硬币、铜币逐渐走上了舞台。
毫无疑问，首先使用金属货币的管理者天生拥有着大量财富（垄断了采矿场）可以不劳而获，为此发生金属资源之争也不在少数。随着金属货币的逐渐流通，矿产资源减少，更朝换代后的管理者只能通过税收的方式来增加货币当局的收入以满足支出需求。
这种金属货币的优势作用下，商品流通超越了原始货币时间和地域的限制，加快了商品流通过程，增加了生产者生产商品和消费者消费商品的积极性。所以金属货币时代，人们回归了以物易物的交换模式，只不过任何物品的交易对象都是金属货币。
同时在这个时期，由于金属资源的有限性，金属货币供给基本处于恒定的状态，当社会生产力进一步释放时，传统的金属货币的缺点也就暴露出来：随着生产和流通度的进一步扩大，金属货币的数量不能满足商品流通的需要，且远距离的大宗贸易并不方便携带数量较多的金属货币。